Pět sektorů, z kterých byste měli v roce 2023 vlastnit alespoň nějakou firmu – 2. část

Proč je důležité vlastnit akcie kvalitních firem? Inu, protože se vlastnictvím akcie(-í) určité firmy stáváte podílníkem jak na ziscích této firmy, tak i na ztrátách. A u ztrát nikdo nechce být. Nejlepší a nejsilnější firmy mají tendenci překonávat průměr trhu (Index S&P 500).

Vysoce kvalitní firmy v dlouhodobém horizontu přináší investorům daleko vyšší zisky než v případě, když se snažíte následovat nějaký „údajně“ rostoucí trend … nebo nějakým analytikem protlačovanou firmu, která nemá solidní základy.

Nejlepší firmy, jak říká Warren Buffett, mají kolem sebe „široký příkop“ (wide moat), který jim dovoluje držet konkurenci daleko za sebou. Taková firma je schopna produkovat vysoké výnosy pro své akcionáře po dlouhou dobu a ještě u toho investovat do svého rozvoje. To firmě zajistí nejen oblíbenost u investorů, ale také schopnost si držet konkurenci dál od těla i v nadcházejících letech.

Dnes jsme si pro Vás připravili pět firem z pěti tržních sektorů, které by měly v příštím roce si své příkopy udržet široké a zároveň i investovat do svého podniká pro budoucnost.

Financial Services

Bank of America Corporation (BAC)

• Tržní kapitalizace: 262 miliard dolarů
• Dividendový výnos: 2,7 %
• Založena: 1784
• Q1 2022 – EPS 0,8 dolarů / Tržby: 23,2 miliardy dolarů
• Q2 2022 – EPS 0,73 dolarů / Tržby: 22,7 miliardy dolarů
• Q3 2022 – EPS 0,81 dolarů / Tržby: 24,5 miliardy dolarů

Firma prostřednictvím svých dceřiných společností poskytuje bankovní a finanční produkty a služby pro jednotlivce, malé a střední podniky, institucionální investory, velké korporace a vlády po celém světě. Funguje ve čtyřech segmentech: Consumer Banking segment (nabízí jak tradiční bankovní a spořicí účty, tak vkladové certifikáty, investiční účty a produkty, dále pak debetní a kreditní karty, hypotéky na bydlení, ale i půjčky všeho druhu), Global Wealth & Investment Management (nabízí správu investic, makléřství, bankovnictví a produkty a služby pro svěřenecké fondy a důchody, dále pak správu majetku a speciální služby pro správy aktiv), Global Banking (nabízí úvěrové produkty a služby, komerční půjčky, leasingy, správu závazků, financování obchodu a půjčky na komerční nemovitosti a aktiva) a Global Markets (nabízí služby tvorby trhu, financování, zúčtování, vypořádání a úschovy cenných papírů, ale také řízení úrokových rizik, akciové, úvěrové, měnové a komoditní deriváty, atd.).

Royal Bank of Canada (RY)

• Tržní kapitalizace: 130 miliard dolarů
• Dividendový výnos: 4 %
• Založena: 1864
• Q2 2022 – EPS 2,96 kanadských dolarů / Tržby: 11,2 miliardy kanadských dolarů
• Q3 2022 – EPS 2,51 kanadských dolarů / Tržby: 12,1 miliardy kanadských dolarů
• Q4 2022 – EPS 2,74 kanadských dolarů / Tržby: 12,5 miliardy kanadských dolarů

Kanadská banka poskytující diverzifikované finanční služby. Funguje v pěti segmentech: Personal & Commercial Banking (nabízí běžné a spořicí účty, domácí kapitálové financování, osobní půjčky, privátní bankovnictví, podílové fondy a makléřské účty), Wealth Management (nabízí řešení, strategie a poradenství pro soukromé osoby s vysokým jměním a institucionální klienty), Insurance (nabízí poradenství a řešení pro životní situace, zdraví, majetku, domácnosti, auta, cestování), Investor & Treasury (nabízí úschovu, správu fondů pro akcionáře, či soukromého kapitálu, řízení hotovosti a likvidity) a Capital Markets (nabízí korporátní a investiční bankovnictví, ale také úpis akcií a dluhů a poradenství).

S&P Global (SPGI)

• Tržní kapitalizace: 110 miliard dolarů
• Dividendový výnos: 1 %
• Založena: 1860
• Q1 2022 – EPS 2,89 dolarů / Tržby: 2,3 miliardy dolarů
• Q2 2022 – EPS 2,81 dolarů / Tržby: 2,9 miliardy dolarů
• Q3 2022 – EPS 2,93 dolarů / Tržby: 2,8 miliardy dolarů

Prostřednictvím svých dceřinými společností poskytuje úvěrové ratingy, benchmarky, analýzy a řešení pracovních postupů na globálních kapitálových, komoditních a automobilových trzích. Funguje v šesti segmentech: S&P Global Ratings (funguje jako nezávislý poskytovatel úvěrových ratingů, průzkumů a analýz), S&P Dow Jones Indices (poskytuje indexy, pomocí kterých spravuje/vydává různá hodnocení a indexové benchmarky pro investiční poradce, správce majetku a institucionální investory), S&P Global Commodity Insights (nabízí data a hodnocení pro globální trhy s energií a komoditami), S&P Global Market Intelligence (dodává data a technologická řešení pro zákazníky, kteří se pak na jejich základech rozhodují), S&P Global Mobility () a S&P Global Engineering Solutions (nabízí technické znalosti a řešení v průmyslových odvětvích, jako je letectví a obrana, energetika, architektura, stavebnictví a doprava).

BlackRock Inc. (BLK)

• Tržní kapitalizace: 107 miliard dolarů
• Dividendový výnos: 2,7 %
• Založena: 1988
• Q1 2022 – EPS 2,52 dolarů / Tržby: 4,7 miliardy dolarů
• Q2 2022 – EPS 7,36 dolarů / Tržby: 4,5 miliardy dolarů
• Q3 2022 – EPS 9,55 dolarů / Tržby: 4,3 miliardy dolarů

Je to veřejně obchodovaný investiční správce. Své služby nabízí nejen individuálním investorům, ale také institucionálním, firmám, veřejnému sektoru. Nabízí penzijní plány, pomáhá vládám, charitativním organizacím, investičním fondům, lokálním i mezinárodním korporacím a bankám. Poskytuje globální řízení rizik, poradenské služby a spravuje portfolia akcií, s pevným výnosem, ale také vyvážená portfolia zaměřená na požadavky klienta. Taktéž vytváří a spravuje otevřené a uzavřené podílové fondy, podílové fondy a různé další investiční nástroje.

Společnost investuje jak do růstových, tak i hodnotných akcií. Investuje také do majetkových cenných papírů, které vyplácejí dividendy. Investuje též do komunálních cenných papírů investičního stupně, vládních cenných papírů včetně cenných papírů vydaných nebo garantovaných vládou, podnikových dluhopisů a cenných papírů zajištěných aktivy a hypotékami.

T.Rowe Price Group (TROW)

• Tržní kapitalizace: 25,2 miliard dolarů
• Dividendový výnos: 4,2 %
• Založena: 1937
• Q1 2022 – EPS 2,62 dolarů / Tržby: 1,8 miliardy dolarů
• Q2 2022 – EPS 1,79 dolarů / Tržby: 1,5 miliardy dolarů
• Q3 2022 – EPS 1,86 dolarů / Tržby: 1,5 miliardy dolarů

Je to vlastně BlackRock v menším vydání, ale s delší firemní historií (dividendu pravidelně každý rok zvyšuje již 35 let v řadě) – veřejně obchodovaný investiční správce, který své služby nabízí nejen individuálním investorům, ale také institucionálním, firmám, veřejnému sektoru. Vytváří a spravuje akciové fondy a podílové fondy, investuje do akcií a trhů po celém světě. Investuje do rizikového kapitálu v poslední fázi.

 

Ne každá firma z tohoto seznamu je dnes za cenu vhodnou k nákupu, ale všechny by měly těžit z ekonomických trendů v příštím roce.

• První část – Defenzivní sektor