Pět Dividendových Králů s vysokým očekávaným výnosem

Dividendoví Králové je skvělý seznam firem pro dividendové akcie na dlouhodobé držení. Avšak ne všechny firmy z tohoto seznamu jsou vždy vhodné k nákupu. Akcie v tomto seznamu mají tendenci podávat horší výkony v býčích trzích, ale v medvědích trzích vykazují relativně lepší výnosy.

Dividendoví králové, ale nemají nijak oficiálně ustanovená pravidla a také nejsou sledováni žádnou společností. Neexistuje žádné „Dividend King ETF“. Takže sledování historické výkonosti může být občas dost obtížné.

Některé akcie mohou být nadhodnocené a některé naopak mohou být podhodnoceny … díky čemuž jsou vhodné pro dlouhodobé držení investory, kteří se orientují na pravidelně rostoucí dividendy.

Dnes se podíváme na pět akcií s nejvyšším očekávaným ročních výnosem v příštích pěti letech. Akcie jsou seřazeny v pořadí od nejnižších po nejvyšší očekávané roční výnosy.

Celkový výnos je složen z budoucího růstu zisku na akcii, dividend a růstu ocenění (P/E násobku).

Altria Group (MO)

• očekávaný roční výnos v příštích pěti letech: 12,6 %

Firma byla založena společností Philip Morris (PM) v roce 1847 a dnes se rozrostla v giganta spotřebního zboží. I když je známá především svými tabákovými výrobky, významně se angažuje v pivním byznysu díky svému 10% podílu v globálním pivním gigantu Anheuser-Busch InBev (BUD).

Značka Marlboro představuje více jak 42% podíl na maloobchodním trhu v USA.

Tržní kapitalizace společnosti je téměř 80 miliard dolarů by měla letos vykázat celkové tržby ve výši 25 miliard dolarů.

Společnost představila výsledky za Q1 2023 27. dubna 2023. Výsledky byly lepší, než se očekávalo, EPS bylo ve výši 1,18 dolarů (1 centů nad očekáváním analytiků) a tržby dosáhly 4,76 miliardy dolarů, o 1,2 % méně než loni (130 milionů dolarů pod očekáváním analytiků). Vedení očekává EPS pro letošní rok v rozpětí 4,98 až 5,13 dolarů – analytici 5,05 dolarů.

Target (TGT)

• očekávaný roční výnos v příštích pěti letech: 13,2 %

Společnost byla založena v roce 1902 a po neúspěšném pokusu o expanzi do Kanady působí pouze na americkém trhu. Podnikání se skládá z asi 2 000 velkých obchodů nabízejících smíšené zboží a potraviny a sloužících jako distribuční místa pro její rozvíjející se e-commerce.

Tržní kapitalizace společnosti je více jak 61 miliardy dolarů by měla letos vykázat celkové tržby ve výši 110 miliard dolarů.

Společnost představila výsledky za Q1 2023 17. května 2023. Výsledky byly lepší, než se očekávalo, EPS bylo ve výši 2,05 dolarů (29 centů nad očekáváním analytiků) a tržby dosáhly 25,32 miliardy dolarů, o 0,6 % více než loni (40 milionů dolarů nad očekáváním analytiků). Vedení očekává EPS pro letošní rok v rozpětí 7,75 až 8,85 dolarů – analytici 8,47 dolarů.

Lowe’s Companies (LOW)

• očekávaný roční výnos v příštích pěti letech: 14,0 %

Firma je druhým největším prodejcem bytových doplňků v USA (po Home Depot (HD). Firma provozuje nebo poskytuje služby více než 2200 obchodům pro domácí kutily a železářství v USA a Kanadě.

Tržní kapitalizace společnosti je více jak 130 miliard dolarů by měla letos vykázat celkové prodeje v rozmezí 87 až 89 miliard dolarů.

Společnost představila výsledky za Q1 2023 23. května 2023. Výsledky byly lepší, než se očekávalo, EPS bylo ve výši 3,67 dolarů (22 centů nad očekáváním analytiků) a tržby dosáhly 22,35 miliardy dolarů, o 5,5 % méně než loni (670 milionů dolarů nad očekáváním analytiků). Vedení očekává EPS pro letošní rok v rozpětí 13,2 až 13.6 dolarů – analytici 13,64 dolarů.

Stanley Black & Decker (SWK)

• očekávaný roční výnos v příštích pěti letech: 16,8 %

Je to světový lídr v oblasti elektrického nářadí, ručního nářadí a souvisejících doplňků. Společnost zaujímá přední světové postavení v prodeji nástrojů a skladovacích zařízení a je to druhá největší firma na světě v oblasti komerčního elektronického zabezpečení a technického vybavení.

Společnosti Stanley Works a Black & Decker se spojili v roce 2010 a vytvořily současnou společnost, přičemž historie sahá až do roku 1843. Společnost Black & Decker byla založena v Baltimore v roce 1910, kdy vyráběla první přenosné elektrické nářadí na světě.

Tržní kapitalizace společnosti je téměř 15 miliard dolarů by měla letos vykázat celkové tržby ve výši téměř 15 miliard dolarů.

Společnost představila výsledky za Q1 2023 4. května 2023. Výsledky byly lepší, než se očekávalo, EPS bylo ve výši -0,1 dolarů (24 centů nad očekáváním analytiků) a tržby dosáhly 4 miliardy dolarů, o 1,5 % méně než loni (120 milionů dolarů nad očekáváním analytiků). Vedení očekává EPS pro letošní rok v rozpětí 0 až 2 dolary – analytici 0,93 dolarů.

3M (MMM)

• očekávaný roční výnos v příštích pěti letech: 18,7 %

Firma prodává více než 60 000 produktů, které se každý den používají v domácnostech, nemocnicích, kancelářských budovách a školách po celém světě. Má asi 95 tisíc zaměstnanců a obsluhuje zákazníky ve více než 200 zemích světa.

Firma se nyní skládá ze čtyř samostatných divizí: Safety & Industrial, Healthcare, Transportation & Electronics a Consumer. Nedávno sspolečnost oznámila, že oddělí segment zdravotní péče (Healthcare) do samostatné firmy, který měl v roce 2021 tržby ve výši 8,6 miliardy dolarů – transakce má být uzavřena do konce roku 2023.

Tržní kapitalizace společnosti je více jak 54 miliard dolarů by měla letos vykázat celkové prodeje více jak 35 miliard dolarů.

Společnost představila výsledky za Q1 2023 25. dubna 2023. Výsledky byly lepší, než se očekávalo, EPS bylo ve výši 1,97 dolarů (37 centů nad očekáváním analytiků) a tržby dosáhly 7,7 miliardy dolarů, o 9,7 % méně než loni (190 milionů dolarů nad očekáváním analytiků). Vedení očekává EPS pro letošní rok v rozpětí 8,5 to 9 dolarů – analytici 8,61 dolarů.

Závěr

Dividendoví Králové mají největší zastoupení firem v sektorech Industrials, Consumer Staples a Utilities. Zajímavé je, že mají pouze jednu akcii ze sektoru Informačních technologií, která je také největší posložkou v Indexu S&P 500.

Je zde také několik zajímovstí ohledně tržní kapitalizace:

• 5 Mega caps – tržní kapitalizace 200 miliard dolarů a více
• 22 velkých společností – tržní kapitalizace v rozmezí 10 až 200 miliard dolarů
• 14 středních kapitalizací – tržní kapitalizace v rozmezí 2 až 10 miliard dolarů
• 8 Small Caps – tržní kapitalizace v rozmezí 300 milionů dolarů až 2 miliardy dolarů

Zajímavé je také, že 22 z 50 Dividendových Králů má tržní kapitalizaci nižší než 10 miliard dolarů. To dokazuje, že pravidelné dlouhodobé navyšování dividendy společnosti není závislé na velikosti firmy, jak se mnoho investorů domnívá nebo někteří analytici snaží tvrdit.